Die Namen der Provinz Liaoning und der Liaodong-Halbinsel leiten sich von ihm ab. Der Liao He entsteht durch Vereinigung der Flüsse Xiliao He (西遼河 / 西辽河, Xīliáo Hé – „Westlicher Liao-Fluss“) und Dongliao He (東遼河 / 东辽河, Dōngliáo Hé – „Östlicher Liao-Fluss“).
Der östliche Dongliao He entspringt im Hügelland Jilin Hada Ling (吉林哈達嶺 / 吉林哈达岭, Jílín Hādá Lǐng) im Kreis Dongliao der Provinz Jilin. Der westliche Xiliao He entsteht wiederum durch Vereinigung des nördlicher fließenden Xar Moron He (西拉木倫河 / 西拉木伦河, Xīlā Mùlún Hé) und des Laoha He (老哈河, Lǎohā Hé) aus südlicher Richtung. Ein späterer Nebenfluss des Xiliao He ist der Xinkai He (新開河 / 新开河, Xīnkāi Hé).
Die beiden Flüsse vereinen sich nahe dem Gebiet der GroßgemeindeGuyushu (古榆树镇, Gǔyúshù zhèn) des Kreises Changtu in Liaoning, und ab dort fließt der Fluss unter dem Namen Liao He durch die große Liaohe-Ebene in die Liaodong-Bucht (Liaodong Wan) des Golfes von Bohai (Bo Hai).
